(BFM Bourse) - Rhodia a annoncé hier soir l'acquisition de la société Feixiang Chemicals (ZJG), leader des amines et tensioactifs en Chine. Le prix d'acquisition est basé sur une valeur d'entreprise de 489 millions de dollars pour 100% du capital, ce qui représente environ 9 fois le multiple d'EBITDA estimé en 2010. L'actionnaire majoritaire actuel conservera 12,5% du capital pendant deux ans. Cette opération devrait être relutive dès la première année.

La finalisation de ce projet est soumise à la réalisation des conditions de clôture habituelles et en particulier à l'approbation des autorités de concurrence chinoises. L'opération devrait être finalisée dans le courant du deuxième semestre 2010.

« Cette acquisition est une étape importante dans la mise en œuvre de notre stratégie de croissance rentable. Grâce à cette opération, Rhodia renforce de manière significative sa position de leader sur le marché des tensioactifs tout en consolidant sa présence dans la région du monde qui bénéficie de la croissance la plus forte », commente Jean-Pierre Clamadieu, Président-Directeur Général de Rhodia.

« Nous avons pour objectif de doubler la taille de cette activité d'ici cinq ans. L'acquisition finalisée, Rhodia génèrera près d'un tiers de son chiffre d'affaires en Asie ».