(CercleFinance.com) - Nomura réduit son objectif de cours sur EDF de 53 à 49,5 euros, mais réitère sa recommandation 'achat', considérant que 'toute faiblesse du titre devrait être perçue comme un point d'entrée' sur la valeur.

Le broker a abaissé ses estimations de résultats pour les prochains exercices de l'électricien tricolore: il juge que les consensus semblent trop élevés, certains devant encore prendre en compte la vente du réseau britannique, la taxe sur le nucléaire en Allemagne et un impact des inspections décennales du parc de centrales nucléaires.

Toutefois, Nomura souligne un potentiel de hausse de 51% par rapport à son nouvel objectif de cours, avec peut-être encore plus de valeur à long terme liée à une possible extension de la durée de vie des centrales nucléaires.

Selon le courtier, la valorisation actuelle d'EDF ne reflète qu'une stagnation des prix de l'électricité, une hypothèse jugée trop prudente par Nomura.

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