(Cercle Finance) - La société de gestion de capital-investissement Weinberg Capital Partners va lancer une OPA sur la société Sasa Industrie au prix de 41,5E. Cette opération découle de la conclusion hier par Roger Messio, fondateur de la société et président du Conseil de Surveillance, et Patrice Jacquelin, Président du directoire de Sasa Industrie, d'un contrat de cession de leur participation de 60% dans le capital de Sasa Industrie, au profit d'une holding contrôlée à 54% par WCP, 43% par Patrice Jacquelin et 3% par deux managers de Sasa Industrie.

D'ici fin janvier 2007, après la réalisation de l'acquisition du bloc de contrôle, la holding d'acquisition contrôlée par WCP déposera auprès de l'Autorité des marchés financiers un projet d'Offre Publique d'Achat Simplifiée (OPAS) sur le solde du capital au prix de 41,50 euros par action.

Puis, d'ici le 1er juillet 2007, l'activité 'grand public' de Sasa Industrie qui est structurellement déficitaire et représente environ 25% du chiffre d'affaires de la société sera filialisée puis cédée à Patrice Jacquelin pour une valeur proche de sa valeur comptable.

Le Conseil de surveillance de Sasa Industrie réuni le 4 janvier s'est prononcé en faveur de l'opération, et a approuvé le principe de la cession de l'activité grand public.

La transaction valorise 100% du capital de Sasa Industrie à 92,6 millions d'euros (soit, compte tenu de la trésorerie positive, une valeur d'entreprise de 80,7 millions d'euros). Le prix de 41,50 euros par action représente une prime de 24% par rapport au dernier cours coté, de 28,3% par rapport à la moyenne des cours des trois derniers mois, de 30,9% par rapport à la moyenne des six derniers mois et de 27,5% par rapport à la moyenne des 12 derniers mois.

Suspendue de cotations, l'action Sasa reste sur un dernier cours de 33,45E.

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