(Zonebourse.com) - Jefferies actualise ses prévisions suite aux résultats du premier semestre 2026 (1H26) et aux dernières nouvelles concernant les litiges.
Selon l'analyste, la demande sous-jacente pour le titre RKT LN semble solide.
Jefferies estime qu'une croissance organique (LFL) supérieure à 6% au deuxième trimestre 2026 suggère, aux yeux de beaucoup, une sous-valorisation du titre (ratio cours/bénéfice prévisionnel à 12 mois de 14,5x).
Selon l'analyste, la concrétisation de cette demande est freinée par deux facteurs : le verdict imminent d'un jury dans le litige NEC et l'incertitude quant à la capacité du groupe à atteindre l'objectif de croissance organique "Core LFL" de plus de 4 % pour l'exercice 2026.
Jefferies pense que ces obstacles seront bientôt levés, ouvrant la voie à une valorisation supérieure à 16,5x sur les bénéfices.
Jefferies juge également que la stratégie de prix